投资者_1615814342000

:鄂尔多斯(600295)尊敬的董秘:2026年三季报显示,母公司货币资金仅10.91亿,有息借款却达15.39亿(借款大于现金)。同期合并报表现金高达83.97亿。请问:1、母公司为何不通过子公司分红或财务公司归集资金来偿还借款,以节省利息?2、这83.97亿合并现金中,母公司到底拥有多大比例的自由调度权?3、若未来维持高分红,母公司是否只能继续依赖增加借款?请明确回答。  
2026年11月11日 09:20 来自 网站
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鄂尔多斯

尊敬的投资者您好!子公司资金多为营运资金,抽走后子公司后续再融资成本更高,保留资金用于经营更划算;合并口径是静态余额,母公司不存在固定比例的自由调度权,关于后续利润分配方案会结合经营情况和发展战略来制定,综合考量利润、现金流、资本开支和偿债压力,优先使用自有资金,如果出现资金缺口,公司在维持稳健财务结构的前提下评估融资,并不是维持高分红就必然持续新增借款。感谢您对公司的关注!
昨天 09:52 来自 网站